Главная / Рынки / HeadHunter “хантит” зарубежных инвесторов

HeadHunter “хантит” зарубежных инвесторов

Анна Поленова. Российская рекрутинговая компания HeadHunter объявила цену американских депозитарных акций (ADS) по ИПО – 11-13,5 доллара за штуку. Компания предложит 16.3 млн объявлений, что соответствует 16,3 млн. обыкновенных акций. С 26 апреля по 7 мая в России, Великобритании и США пройдет роуд-шоу. В ходе IPO компания планирует привлечь до $ 250 млн. Размещение выбрал Морган Стэнли, Голдман Сакс, Банк Кредит Свисс, Бофа, “Меррил Линч”, “ВТБ Капитал” и Сбербанк КИБ.

По данным опрошенные агентством “Прайм” эксперты агентства, с точки зрения возможной цены размещения, что HeadHunter будет хорошее время: США и российского фондовых рынков на максимуме. Но, скорее всего, высокий спрос на бумаги не будет, а после расстановки может последовать просадка. Если компания сможет правильно распорядиться полученных средств, капитализация может вырасти.

Доступ к нам, а не на российской фондовой бирже, что фондовый рынок США на несколько порядков больше жидкости. В России, что HeadHunter будет во втором или третьем ярусе. В США, она также не будет на первых строчках, однако, это будет добавить больше престижа и улучшение имиджа, считают эксперты.

ХОРОШЕЕ ВРЕМЯ

Хедхантер будет хорошее время для IPO на фондовом рынке США, так как экономика США остается сильной, несмотря на опасения участников рынка дальнейшего роста, говорит аналитик ИК “Фридом Финанс” Александр Овчинников. Кроме того, интерес к технологическим компаниям усиливается после успешных размещений в Pinterest услуг и увеличения. В этой связи, может возрасти спрос на ценные бумаги компании HeadHunter, в частности, от российских инвесторов, поскольку в нашей компании редко идут на американский рынок из-за длительных процедур управления ТРК, сказала она.

Компания выбирает время для проведения IPO, как правило, не только от объективных условий, таких как благоприятный рынке, но и на основе собственных внутренних потребностей, – говорит аналитик ИК “Финам” Алексей Коренев. Однако, в целом, сроки хорошие: американский и российский рынки находятся на своих максимальных значений, признаков разворота вниз косвенные.

ПОЧЕМУ НЕ В РОССИИ

Вполне логично, что в период гео-экономической напряженности, компании не идут на Московской бирже: инвесторы из США и ЕС будут приучены к покупке компании в форме АДР на бирже NASDAQ, пишет ИАЦ старший аналитик “Альпари” Анна Бодрова. Очевидно, этот шаг рассчитывается, Хедхантер является безусловным лидером российского рынка интернет-рекрутмента, и его доход растет.

“С высокой вероятностью успешного размещения компании может стоить 600-620 млн долларов”, – не исключает он.

По данным Овчинникова, активность на российском рынке IPO является слабым, в 2018 году, не было никакого первичного публичного предложения. В результате, компании, выходящие на российский фондовый рынок, риск снижения капитализации.

Корен считает, что ликвидность на российских биржах невысокие, чтобы проводить IPO, чтобы быть во второй или третий эшелон, не имеет особого значения, но также и на американской бирже, компания также будет не на самом верху.

Между тем, размещение в США это хороший промо-ход для развития компании.

“Вполне возможно, что рекрутер хочет расширить свой бизнес и выходит на международные рынки, включая европейские, а размещение на бирже NASDAQ будут давать иностранцам уверенность в надежности компании”, — сказал Корен.

Эксперт отмечает, что, скорее всего, спрос на акции будет в заявленном диапазоне. Благодаря хорошим пиаром перед IPO, акции могут опуститься немного в цене.

“Если просадка будет, это не должно быть смертельным. Многое будет зависеть от следующего квартальные показатели. Если они умеют правильно распоряжаться деньгами, только рыночная капитализация будет расти”, – заключает он.

ИСТОРИЯ КОМПАНИИ

Хедхантер с 2000 года. Сервис доступен в России, Украине, Беларуси, Казахстане, Азербайджане, Грузии, Узбекистане и Кыргызстане. Количество платных пользователей в 2018 году составил 253 тысячи. Акционерами компании являются два фонда — Highworld Инвестментс Лимитед ” и ” дочерняя компания банка Goldman Sachs группа — для оценки металлического инвесторов в VIII общества.

Чистая прибыль компании HeadHunter по МСФО в 2018 году выросла более чем в два раза, до 1,033 миллиарда долларов. Выручка увеличилась на 30% до 6,118 млрд. Чистый долг компании на конец 2018 года, составила 3,577 миллиарда.

Оставить комментарий

Ваш email нигде не будет показанОбязательные для заполнения поля помечены *

*